Initiation aux produits dérivés : options, futures, swaps

Programme de la formation Initiation aux produits dérivés : options, futures, swaps

Rappel: différence entre produits cash et produits dérivés

Le marché des produits dérivés

• Marché de gré à gré (OTC) et marché organisé
• Les différents marchés
• Les différents produits dérivés: options, dérivés fermes (futures, forwards, swaps)…

Les options ou dérivés optionnels

• Qu’est-ce qu’une option?
• Utilisation: couverture ou effet de levier
• Pricing: notion de volatilité et de valeur temps
• Différentes stratégies; spread, strangle, straddle, collar

Mise en pratique : découverte des options principales: put, call, floor, cap et utilisation dans les produits structurés. Exemple de produits structurés

Les dérivés fermes

• Qu’est ce qu’un dérivé ferme?

Forwards et futures (sur actions et indices) et utilisation
Change à terme

• Les swaps

Définition
IR swaps et autres swaps

• Les dérivés de crédit

CDS: définition et utilisation
Indices de crédit et utilisation
Evolution du marché des dérivés de crédit: big bang

Fondamentaux du pricing et du trading de dérivés

• Identification des risques
• Notion de NPV
• Calcul du mark-to-market
• Gestion en delta neutre

Mise en pratique : étude de la gestion d’un portefeuille de dérivés et optimisation

Pour plus de renseignements sur la formation Initiation aux produits dérivés : options, futures, swaps, N’hésitez pas à nous contacter par téléphone au + 33 (0)1 47 20 37 30, ou par email sur formation@nouvellesdonnes.com

Marchés financiers, multimarchés