Dérivés négociés de gré à gré et impacts de la Directive Emir

Programme de la formation Dérivés négociés de gré à gré et impacts de la Directive Emir

 Introduction

- Distinction marchés listés et marchés otc

- Les spécificités des marchés otc

- Les intervenants et les volumes

 Les produits dérivés négociés de gré à gré

- IRS et currency swaps

- Les Options

- Les Dérivés de crédit

- Les autres instruments

CFD

FRA

Cap Floor et Collar

Les swaptions

 La Directive Emir et ses impacts sur les traitements opérationnels

- Les principales directives européennes

- La genèse : la crise de 2008

- Les autres tentatives internationales de réglementation

- Les grandes lignes de la directive

- Les règlements s’appliquant à tous les dérivés

Les trade repositeries

Les impacts opérationnels sur produits éligibles à la compensation

- Les produits éligibles

- Les grands acteurs mondiaux de la compensation

- Le fonctionnement d’une chambre

- Les calculs de déposit et d’appels de marge

- Les coûts

 Les impacts opérationnels sur produits non compensables

- La gestion du risque de contrepartie

Collaterisation

Rapprochements

- La gestion de l’exotisme

- Le risque opérationnel

- L’encadrement juridique et les conventions cadre

Les confirmations

Les conventions isda et fbf

Annulations –novations et compressions

- Les pricings

Les modèles de réévaluation des swaps

•  Méthode du coût de remplacement
•  Méthode des taux Forward
•  Méthode obligataire
•  Les paramètres réévaluation des cds
•  La probabilité de défaut
•  Le taux de recouvrement
•  Les corrélations

Les modèles de réévaluation des options

•  Les modèles en temps continu
•  Les modèles en temps discret

Pour plus de renseignements sur la formation Dérivés négociés de gré à gré et impacts de la Directive Emir, N’hésitez pas à nous contacter par téléphone au + 33 (0)1 47 20 37 30, ou par email sur formation@nouvellesdonnes.com

Marchés financiers, Activités post marchés